BID, más optimista con deuda de Colombia que el Gobierno

 Ministro de Hacienda, Ricardo Bonilla, dice que la pandemia obligó a aumentar el ritmo de endeudamiento que ahora hay que comenzar a pagar.

El ministro de Hacienda, Ricardo Bonilla, dijo que a causa de la pandemia, el país, como otros, aumentó su deuda para enfrentar el impacto que representó la covid-19, pero ahora hay que enfrentar altos vencimientos de las obligaciones para el 2024 y el 2025.

En un evento del Ministerio de Hacienda y el Banco Interamericano de Desarrollo (BID) en el que se entregaron los resultados de su estudio insignia Lidiar con la deuda: Menos riesgo para más crecimiento en América Latina y el Caribe, Bonilla dijo que no se puede ‘demonizar’ la deuda siempre y cuando esta no se use para gasto corriente.

“Si se usa para inversión, ayuda a construir competencia e infraestructura y además sirve para lograr ingresos futuros”, aseguró.

Consideró que los países que tienen problema con la deuda la usaron para gasto corriente y hay unos con deuda del 150% del PIB, sin problemas para pagarla, pues es sostenible dado que tienen recursos para cubrirla y en ese caso es sostenible pues crearon condiciones para pagarla.

Y advirtió que “otros tienen una deuda que representa el 50% del PIB y es impagable e insostenible, pues gastaron donde no era y además no superan el test de sostenibilidad. La tasa de crecimiento del país debe superar la tasa de interés que paga por la deuda y hay que usar otros instrumentos para pagarla”.

Aseguró que “algo parecido le pasa a Colombia pues el gobierno se endeudó fuertemente en la pandemia y ahora vienen altos pagos en 2024 y 2025, lo que limita la capacidad del país para invertir”.

De acuerdo con las cifras del Banco de la República, la deuda externa pública y privada sumaban a mayo un total de US$186.850 millones, el 55,1% del PIB.

Bonilla dijo en la presentación del Presupuesto General de la Nación de 2024 por $502,6 billones, que para el servicio de la deuda se destinarán $95 billones.

En este contexto, según el Ministerio de Hacienda, se proyecta que el déficit fiscal del GNC pase de 4,3% del PIB en 2023 a 4,4% del PIB en 2024, debido esencialmente al pago de intereses de la deuda pública.

El informe del BID resalta la importancia de la prudencia fiscal en la región de América Latina y el Caribe en medio de un contexto macroeconómico de altos niveles de endeudamiento, desaceleración global y choques de oferta persistentes.

Asegura que los países de la región han experimentado un incremento significativo en su deuda total en los últimos años, pasando de un promedio del 58% del PIB en 2019 al 72% del PIB en 2020. Esos niveles de deuda pueden llevar a inversores a exigir mayores rendimientos, desplazando inversiones privadas.

La publicación destaca que los gobiernos deberían reducir su porcentaje de deuda pública a un rango de 46%-55% del PIB.

Dijo que Colombia se encuentra en camino de convergencia hacia niveles prudentes de deuda del 55% del PIB, gracias a un crecimiento pospandemia fuerte y avances en la gestión de la recaudación y manejo contracíclico de gasto en el corto plazo a través de reducción del estímulo fiscal durante la pandemia.

Ramiro López-Ghio, Representante del Grupo BID en el país, dijo que “Colombia es un referente regional en materia de institucionalidad fiscal. La adopción del ancla de deuda contribuye a la sostenibilidad de las finanzas públicas mediante la señalización de la política fiscal y el desarrollo de una estrategia de gestión de la deuda creíble”.

El BID destacó que Colombia logró aumentar su recaudación tributaria en la pospandemia. El recaudo en 2022 logró igualar el máximo histórico registrado en 2015 de 14,5% del PIB.

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Los empresarios muestran un menor ánimo para invertir

 La incertidumbre económica es lo que más pesa para 23,5% de los que deciden aplazar o descartar proyectos para el segundo semestre.

Cerca del 23,5% de las empresas han aplazado o han descartado proyectos de inversión para el segundo semestre del año.

Así lo muestra la Encuesta Ritmo Empresarial (ERE) que presentará este 29 de agosto la Cámara de Comercio de Cali y que muestra el clima de los negocios en el país.

Participaron 27 cámaras de comercio, un total de 7.408 empresarios respondieron la encuesta de percepción empresarial más amplia del territorio, entre el 31 de julio y el 4 de agosto del 2023.

Los departamentos incluidos en la encuesta que se realiza desde el 2014 representan las zonas de Colombia que aportan el 80% del PIB nacional y corresponden al 80% del tejido empresarial.

Además del porcentaje de empresas que han aplazado o han descartado inversiones, otro 23,4% dice que mantiene los planes y un 11,7% habla de que ha tenido que hacer ajustes al monto que iba a destinar para ese objetivo.

Estas opiniones están dentro del 58,6% de encuestados que manifestaron planes de fortalecimiento en sus empresas en la segunda parte del 2023. Otro 41,4% de los consultados afirma que no tiene proyectos de inversión.

Luis Fernando Pérez, presidente de la Cámara de Comercio de Cali, advierte que si crece este porcentaje de empresarios que descartan o posponen iniciativas de ensanche o expansión, “la desaceleración se va a mantener en el tiempo porque son proyectos a futuro”.

Los empresarios indican que los tres principales motivos para congelar los planes de crecimiento están relacionados con la incertidumbre económica (47%), la incertidumbre política (39,3%) y el incremento de las tasas de interés (24%).

Luego mencionan la inflación (23,1%), el flujo de caja (20,5%) la tasa de cambio (14,9%) y el incremento en el monto de inversiones (8,8%).

También llama la atención en el reporte que cuando se indaga por las percepción sobre el estado actual de los atributos para los negocios en la ciudad, el de peor desempeño es el de la seguridad, ya que el 37,1% dice que es pésimo. De hecho, se subraya que Buenaventura, Ipiales y Cali registran la mayor percepción de inseguridad para hacer negocios.

Por su parte, que el acceso a internet es el atributo al que le va mejor, en opinión del 46,7% de los consultados que califican ‘excelente’ el servicio.

La respuesta de la muestra refleja los resultados del primer semestre del 2023 y evalúa el pulso económico de las empresas y su perspectiva de crecimiento para el segundo semestre del año en curso.

Luis Fernando Pérez, presidente de la Cámara de Comercio de Cali, explicó que los empresarios coinciden en una visión general del país.

Eso, afirma, se evidencia en los resultados sobre las ventas y la generación de empleo del primer semestre, en correspondencia con la desaceleración que vive el país, apenas normal luego de dos años de un ciclo de crecimiento.

Según la encuesta el 38,3% de los encuestados reportó que sus ventas disminuyeron en el primer semestre de 2023, de los cuales, el 49,4% reportó una reducción de más del 20%.

Otro 40,2% dijo que se mantuvieron y un 21,5% habló sobre un aumento en sus negocios.

Pese a que ha disminuido un poco respecto al 2022, la inflación y el alto costo de los insumos utilizados por las empresas para sus procesos productivos es el principal problema para el desarrollo de sus actividades durante el primer semestre del año.

Después está la falta de demanda (17,9%), la elevada competencia (9,0%), la tasa de cambio (6,6%), el incremento de las tasas de interés (5,0%) y las escasez de trabajadores calificados (3,6%).

Sobre las perspectivas, el 30,2% de las empresas espera que la situación económica esté mejor o mucho mejor en los próximos seis meses frente a la situación actual, muy cerca al porcentaje (29%) de quienes creen que la situación va a estar ‘peor o mucho peor’.

Sin embargo, el 45,8% cree que sus ventas aumentarán, el 41,4% que se mantendrán y otro 12,9% cree que experimentará una reducción.

Llamado para reaccionar al ciclo de desaceleración

Para el presidente de la Cámara de Comercio de Cali, los resultados de la ERE muestran un menor optimismo en el empresariado y, en ese sentido, su llamado es a que mejore el clima para hacer negocios en el país.

A su juicio, un ciclo a la baja implica un trabajo conjunto entre el Gobierno y los empresarios. También considera que son importantes los mensajes de confianza y de estabilidad macroeconómica, para la reactivación de la inversión.

“En los ciclos de desaceleración se deben generar los incentivos adecuados”. Al citar un ejemplo, Luis Fernando Pérez comenta que eso sería clave en un sector en crisis como el de la vivienda. “La falta de medidas a tiempo y de mensajes adecuados al sector privado genera un golpe muy fuerte”, afirma.

(18) Encuesta Ritmo Empresarial: incertidumbre económica reina en el clima de los negocios en el país | Empresas | Negocios | Portafolio

Empresas de criptomonedas aprovechan revuelo de la IA para recuperar relevancia: cómo

 

NYT: El escaneo del iris de Tools for Humanity genera dudas sobre privacidad.

Tools for Humanity planea generar ingresos ofreciendo un sistema basado en datos biométricos.

Una noche de julio, los entusiastas de las criptomonedas se reunieron en una galería de arte en Nueva York. Fueron recibidos por una escena de ciencia ficción: una serie de pedestales grises, dispuestos como un Stonehenge futurista, cada uno sosteniendo una esfera de metal del tamaño de una bola de boliche.

El evento fue una fiesta de lanzamiento de Worldcoin, un proyecto de criptomonedas creado por Sam Altman, director ejecutivo de OpenAI, y la empresa de criptomonedas que cofundó, Tools for Humanity. La reunión fue un pequeño paso en lo que Tools for Humanity afirma será un proyecto que cambiará el mundo: escanear los ojos de los 8 mil millones de humanos del mundo y usar esa identificación para ofrecer pequeñas asignaciones de criptomonedas para apoyarlos en un mundo trastocado por la inteligencia artificial.

Cada orbe Worldcoin contiene una cámara diseñada para grabar imágenes del iris de una persona. Los orbes convierten esos escaneos en un código numérico, que se supone servirá como un nuevo tipo de identificación digital. A corto plazo, Tools for Humanity planea generar ingresos ofreciendo su sistema como alternativa a tecnologías de seguridad como CAPTCHA, la prueba fotográfica utilizada para distinguir a humanos de las cuentas de spam.

A final de cuentas, quienes financian Worldcoin imaginan un plan de mayor alcance para proteger a las personas de los avances en IA que, afirman, eliminarán millones de puestos de trabajo. Están promoviendo los orbes como un posible cimiento para el ingreso básico universal y dicen que las identificaciones de iris ayudarán a distinguir a las personas reales de los robots.

Para los escépticos, el hecho de que una empresa privada de criptomonedas maneje los datos biométricos de miles de millones de personas suena como una receta para la distopía. La compañía es parte de una creciente variedad de empresas de criptomonedas que intentan aprovechar el revuelo en torno a la IA para impulsar a las monedas digitales a recuperar su relevancia después de un año y medio de caídas del mercado y quiebras. También muestra cómo figuras poderosas como Altman están creando empresas generadoras de dinero para mitigar los efectos negativos de la IA, incluso al tiempo que desarrollan agresivamente la tecnología.

Las tácticas de mercadotecnia y las técnicas de escaneo del iris de Tools for Humanity han sonado alarmas. En julio, las autoridades de Francia y Alemania dijeron que estaban investigando las prácticas de recopilación de datos de Worldcoin. Más recientemente, Kenia ordenó a Tools for Humanity que dejara de realizar escaneos, señalando a una “falta de claridad” en su manejo de información delicada.

En su sitio web, Tools for Humanity dice que los orbes no almacenan datos del iris. Cuando las personas son escaneadas, dice el sitio web, reciben una identificación única protegida por criptografía compleja, mientras que toda imagen es eliminada.

Con el tiempo, la empresa quiere distribuir 50 mil orbes en todo el mundo; sólo unos cuantos cientos están en circulación ahora.

Antes de su lanzamiento oficial, Tools for Humanity envió a contratistas para recopilar datos del iris en países en desarrollo. Algunos de esos contratistas utilizaron técnicas engañosas para hacerlo, halló investigación realizada el año pasado por Buzzfeed News y el MIT Technology Review.

Y con todo y lo que Altman habla de una moneda distribuida equitativamente, Tools for Humanity ha dicho que alrededor de una cuarta parte de sus nuevas monedas digitales, conocidas como WLD, ya están destinadas a inversionistas de riesgo y otros conectados con la empresa.

En el evento en Nueva York, Isaac Céspedes, de 32 años, pasó gran parte de la noche sopesando los pros y los contras de ofrecer sus datos biométricos a una startup. “Acabo de enviar un mensaje a un amigo que comercia en criptomonedas”, dijo Céspedes. “Él cree que suena a tranza”.

Al final de la noche, Céspedes estaba haciendo fila para ser escaneado.

DAVID YAFFE-BELLANY. THE NEW YORK TIMES

Empresas de criptomonedas aprovechan revuelo de la IA para recuperar relevancia: cómo - New York Times International Weekly - Internacional - ELTIEMPO.COM

DIAN, a responder por evasión en Colombia

 Al tablero ante el Congreso pasará el director de la DIAN, Luis Carlos Reyes, para explicar datos sobre los impuestos en Colombia.

La DIAN debe explicar cuáles son los mecanismos de acción que está implementando para enfrentar la elusión, la evasión y el contrabando.

El Congreso de la República llamó a rendir cuentas a la DIAN por uno de los temas más polémicos del país: la evasión de impuestos.

El director de la DIAN, Luis Carlos Reyes, deberá presentarse este miércoles ante la Comisión Tercera de la Cámara para un debate de control político al respecto.

La representante a la Cámara del partido de la U, Saray Robayo Bechara, dijo que es necesario que la DIAN explique cuáles son los mecanismos de acción que está implementando para enfrentar la elusión, la evasión y el contrabando.

Según ella, sí resulta preocupante que el gobierno esté hablando de recaudar cerca de $10 billones para el presupuesto de 2024, teniendo en cuenta que las estrategias que se han venido desarrollando no dan certeza de que estas sean efectivas y logren dicho recaudo.

Además, de acuerdo a Robayo, el país necesita claridad frente a la capacidad que tiene la DIAN para cumplir de forma efectiva la lucha contra la evasión que, según el mismo director en 2022, llegaba a ser de casi $80 billones, lo que sería alrededor de 4 reformas tributarias.

“Es fundamental que el director de la DIAN sea responsable para que el presupuesto del 2024 no quede desfinanciado, que en últimas únicamente afectará a las comunidades más vulnerables”, sostuvo.

Por último, alertó que también incluirá en los temas la revisión de la modernización de la DIAN que ha sido impulsada desde 2020 y que según la respuesta de la DIAN no cumplirá con el tiempo de implementación inicial, cuando se espera que esta sea la principal carta para luchar contra la evasión y la elusión.

DIAN, a responder por evasión en Colombia | RCN Radio

La reforma laboral propone que al menos 5% de nómina debería estar en teletrabajo

 El proyecto de ley radicado el jueves en la Cámara de Representantes impulsa el teletrabajo y define cuatro modalidades para que sean aplicadas en el país

El teletrabajo es una de las dinámicas que cobró relevancia como respuesta a la pandemia desde 2020 y tres años después continúa siendo una opción para las compañías y los trabajadores. El proyecto de la reforma laboral no descartó esta realidad y propuso ejes clave para reglamentarlo.

Promover el teletrabajo es claro en la propuesta. De hecho, el articulado dice que para empresas con más de 20 empleados al menos 5% de la nómina debería estar en esta modalidad. Para nóminas de entre 50 y 200 colaboradores debe ser por lo menos 10%, y a partir de 201 trabajadores deberá ser de 15%.

“En realidad, se trata de un tema que será obligatorio, a partir del segundo semestre de vigencia del texto de reforma. Este es un tema interesante, si se aborda desde la problemática que tienen las ciudades en materia de tráfico y transporte”, resalta Mauricio Montealegre, director del grupo práctica laboral en Gómez-Pinzón Abogados.

Durante el primer semestre de entrada en vigencia de la ley, las empresas deberán iniciar un plan de revisión técnica para implementar las diferentes modalidades de trabajo a distancia, que quedaron definidas en cuatro puntos en el articulado.

El teletrabajo autónomo se refiere a la modalidad en la que el trabajador puede elegir un lugar para trabajar, que puede ser su hogar u otro espacio por fuera de la sede de la empresa para hacer sus actividades en la distancia y solo acude a las instalaciones en ocasiones que el empleador lo requiera.

Otra modalidad es el teletrabajo móvil, que se refiere a una dinámica en la que los trabajadores no tienen un lugar de trabajo establecido.

“Se promueve el trabajo a distancia o teletrabajo en empresas con más de 20 trabajadores. En realidad se trata de un tema que será obligatorio, a partir del segundo semestre”.

El tercero el es teletrabajo suplementario o híbrido, que es cuando los trabajadores alternan la presencialidad y la virtualidad, lo que requiere una flexibilidad organizacional y control del empleador.

Y el punto más novedoso es el teletrabajo transnacional, es decir, cuando los trabajadores están en otro país. “La realidad laboral colombiana supera las normas, y en este caso el proyecto de reforma lo que hace es reconocer que esta modalidad de trabajo existe y regula lo que considera es necesario para que opere correctamente. Incluye la obligación de cumplir con normas migratorias, y contratar un seguro que cubra al menos las prestaciones asistenciales en salud en caso de accidente o enfermedad”, explica Montealegre.

Carlos Mario Sandoval, socio líder de People Advisory Services en EY Colombia, señala que “dependiendo de la forma en cómo se trabaje, se define. Por ejemplo, si un trabajador está en un solo lugar físico, podrá denominarse autónomo y deberán acordarse con el empleador los pagos de internet y otros esquemas de compensación”.

En el transnacional, explica que se da cuando hay personas que, estando en otros países, se encuentran trabajando para Colombia y se busca garantía de derechos mínimos existenciales.

Proponen auxilio compensatorio de internet

En cuanto a auxilios en el teletrabajo, desde 2020 se viene aplicando el auxilio de conectividad en reemplazo de transporte, este se mantiene en el proyecto, pero lo nuevo es que se propone un auxilio compensatorio de costos de valor de internet y energía para todos los trabajadores, que se debe fijar entre empleador y trabajador en un acuerdo mutuo. Montealegre explica que ese pago debe tener una naturaleza no salarial, y estar asociado a la naturaleza de herramienta de trabajo. “Por lo que se puede interpretar que en los casos del auxilio de conectividad se subsuma el auxilio de costos de internet”.

La reforma laboral propone que al menos 5% de nómina debería estar en teletrabajo (larepublica.co)

El porqué detrás de la devaluación en Argentina: ¿Qué se espera?

 La situación económica en Argentina con la inflación acelerada de las últimas dos semanas tras las elecciones nacionales primarias está que arde. Si bien este panorama inflacionario ya era harto conocido durante años, los datos actualizados con la suba del valor del dólar con respecto al peso argentino han reflejado un drástico aumento que hace aún más abismal la brecha entre una moneda y la otra, provocando la rápida devaluación de la moneda argentina.

La devaluación generada impacta directamente sobre los salarios y el poder adquisitivo de los trabajadores, que pierden frente a la dura arremetida de la moneda extranjera. En julio pasado, los precios de la canasta básica aumentaron hasta el 113,4% interanual. En tanto que la devaluación del peso es del 18,3%, según los registros del Banco Central, desencadenando una abrupta subida de precios en casi todos los comercios del territorio argentino.

Días atrás, el dólar blue llegó a cotizar a 780 pesos. En lo que va de agosto, el dólar blue obtuvo un alza de $230, el equivalente a un 41,8%. De mantenerse esta tendencia, se estaría registrando la suba mensual más grande desde 2002, cuando se dio de baja al régimen de la convertibilidad. En este artículo, analizamos el panorama general de esta devaluación en Argentina y qué esperar en el futuro ante un traspaso de gobierno.

Crónica de una devaluación anunciada.

Han pasado más de 20 años del añorado dólar 1 a 1. Con el violento desenlace del gobierno de De la Rúa, en 2001, se puso fin al paraíso fiscal que representó la época de la convertibilidad de los 90. Pero, ¿Qué significó la convertibilidad para Argentina? La década anterior, es decir, los 80, estuvo marcada por una fuerte crisis económica conocida como hiperinflación, la cual alcanzó índices de 764% en mayo de 1989.

El gobierno de Carlos Menem instauró el plan de convertibilidad en 1992 y fijó el equivalente entre el peso argentino y el dólar estadounidense en 1 a 1. El peso fue decretado en reemplazo del austral. Pero con el fin de la convertibilidad en 2002, la moneda argentina recuperó la flotación cambiaria y el rol de instrumento de financiamiento del Estado. Sin embargo, a partir de 2007 se empezó a sentir mucho más intensa la tendencia inflacionaria, lo que propició la entrada en vigencia de controles cambiarios cada vez más estrictos.

Años más tarde, entre 2016 y 2019, se produjo una nueva crisis inflacionaria, como resultado de una desregulación cambiaria, lo que motivó desde entonces un acuerdo entre el gobierno de Alberto Fernández y el Fondo Monetario Internacional (FMI). Esto no impidió que la economía argentina se desbalanceara aún más.

Si bien por un lado el peso como medio de pago era el menos deteriorado, porque la recaudación es generalmente en pesos, por el otro, la unidad de cuenta sí se vio afectada con la dolarización de muchos bienes, como las propiedades y los bienes durables en general. En consecuencia, el dólar termina compitiendo con el peso como unidad de cuenta en Argentina, estableciendo una economía bimonetaria en donde las personas prefieren ahorrar en dólar que en pesos por la pérdida de valor constante del peso cada día.

Para algunos economistas, como Zeolla y Medina, la ley de convertibilidad de los 90 es una de las principales responsables de la devaluación del peso argentino, precisamente porque se construyó como mecanismo para reprimir la inflación, lo que derivó irónicamente en el efecto contrario con los años.

Sin embargo, aunque pareciera que el camino para la economía argentina es la dolarización, el peso como moneda oficial aún se mantiene vigente desde hace 32 años, habiéndose mantenido a la par con el dólar en la década de los 90, en la década siguiente con un leve incremento de la moneda estadounidense y solo a partir de 2011 la suba se disparó hasta lo que es hoy.

El efecto “Milei.

Sin duda, hubo un antes y un después en las elecciones primarias denominadas Paso, llevadas a cabo el pasado 13 de agosto, en donde se impuso el candidato libertario Javier Milei junto a su coalición La libertad avanza. Sus polémicas propuestas de dolarización, privatizaciones a diestra y siniestra, eliminación del Banco Central, un seguro de desempleo aportado por los propios trabajadores, reducción o eliminación de retenciones, eliminación de la obra pública, subsidios y ministerios, entre otros, ya trascendieron las fronteras argentinas.

Contestatario, carismático y hasta irascible, Milei ha construido una imagen de líder ultraderechista que se opone a la “casta política” imperante para intentar erigir un modelo de gobierno de ideas extremas y disruptivas que produzcan un quiebre de las actuales políticas moderadas del kirchnerismo, el PRO y las cada vez más debilitadas izquierda y radicalismo.

Para sorpresa de muchos, la promesa de medidas extremas del candidato sedujo a las masas, en especial a la juventud, logrando un inesperado triunfo en las urnas por encima del candidato oficialista, Sergio Massa, y los dos contrincantes del PRO, Patricia Bullrich y Horacio Rodriguez Larreta. Este resultado favorable para Milei y desastroso para el gobierno inmediatamente se reflejó en un incremento significativo de los valores de la divisa estadounidense, que se disparó hasta casi los $800, acentuando aun más la devaluación en Argentina del peso.

Ante un panorama incierto para la economía argentina que no logra frenar la inflación, la derrota del oficialismo encendió la alerta por la acelerada pérdida de control sobre la catastrófica caída del peso, lo que está generando una preocupante suba de precios y de tarifas en contraposición con el incesante empobrecimiento de los salarios y nivel de vida. Como era de suponer, la respuesta de la gente en las calles no se hizo esperar, al propiciar numerosos saqueos en distintos puntos del país.

Cuesta creer que un resultado inesperado en las elecciones primarias haya acelerado la devaluación en Argentina, pero ante la falta de acciones concretas del gobierno para sostener la economía y las propuestas incendiarias de Milei que apuntan hacia la dolarización de la moneda, el pueblo argentino vive en la incertidumbre y ya no sabe a qué atenerse.

De ahí que un alto porcentaje de votantes decepcionados por la extensa sucesión de gobiernos devenidos en fracasos haya depositado su confianza en un político marginal que promete derribar los cimientos de la economía tradicional. ¿Puede representar un cambio positivo una figura tan controvertida para un país tan quebrado como Argentina? El tiempo se encargará de revelar la verdad.

El porqué detrás de la devaluación en Argentina: ¿Qué se espera? (wearedrew.co)

CAso N26: Reducción de costos operativos con banca móvil

 En un mundo globalizado por la tecnología, las industrias están obligadas a modernizarse para mantenerse a la vanguardia, y la industria bancaria no es la excepción. El modelo de negocio tradicional de los servicios bancarios mediante operaciones financieras presenciales ya está quedando bastante obsoleto desde que existe la billetera electrónica, cuentas virtuales y transferencias bancarias inmediatas. Es ahí donde la banca alemana N26 supo aprovechar muy bien esta tendencia.

N26 es una entidad financiera online que ofrece servicios bancarios y financieros a través de una plataforma digital. Es conocido por ser uno de los primeros neobancos o bancos móviles de Europa. El enfoque del negocio se basa en brindar una experiencia bancaria moderna sin la necesidad de incluir sucursales físicas, lo que significa que la mayoría de los servicios se pueden realizar de forma online, desde una aplicación móvil o plataforma web.

Cuentas bancarias, tarjetas de débito, transferencias, gestión financiera, pagos y atención al cliente son algunas de las funciones más importantes que ofrece N26 a sus clientes. En este nuevo caso de estudio, te contamos cómo opera esta banca, la historia que hay detrás de su creación, su modelo de negocio basado en servicios íntegramente online y sus perspectivas a futuro. Descubre el caso N26.

Historia de N26: El banco online del futuro

Inicialmente conocido como Number 26, N26 fue fundado en 2013 por Valentin Stalf y Maximilian Tayelthal, en Berlín, Alemania. La concepción inicial de lo que sería su empresa era crear un banco online enfocado en el cliente, ofreciendo una experiencia más transparente y sencilla. En 2015, N26 obtuvo una licencia bancaria completa de parte de la Autoridad Federal de Supervisión Financiera de Alemania, lo que le permitió operar como un banco enteramente autorizado. De esta forma, N26 lanzó primero su servicio en Alemania y luego lo hizo con otros países, que se interesaron en su modalidad completamente online.

A partir de 2015, el banco inició un proceso de internacionalización en países de la Unión Europea, una vez que ya contaba con una base de clientes estables en Alemania. Esto le permitió ofrecer sus servicios a una audiencia más amplia, creciendo hasta tener 7 millones de clientes en 25 países. Así, en 2018, N26 se extendió al Reino Unido y luego al mercado estadounidense.

Desde 2020, el banco continuó introduciendo innovaciones como la capacidad de incorporar subcuentas, opciones de ahorro automático y una mayor integración con servicios financieros de terceros a través de API abiertas. Sin embargo, N26 también tuvo que enfrentarse a ciertos desafíos regulatorios y de cumplimiento. precisamente, le reportaron algunos problemas de servicio al cliente que no le estaba permitiendo cumplir con algunas regulaciones.

También en 2020, la banca decidió renombrar Number26, el nombre que tenía al principio, a simplemente N26 por considerarlo más simple y memorable. Esta acción respondió a una necesidad de rebranding para reflejar mejor su enfoque en la innovación tecnológica y la experiencia del cliente.

Modelo de negocio de N26: Servicios financieros completamente online

El modelo de negocio de N26 está orientado a proporcionar un servicio bancario y financiero a los clientes a través de una plataforma online, buscando establecer un enfoque innovador centrado en la experiencia del cliente donde cada operación sea lo más sencilla y rápida posible. Entre los principales elementos de su servicio, podemos destacar los siguientes.

1. Banca digital.

N26 funciona esencialmente como un banco online. Por consiguiente, sus servicios se ofrecen a través de una aplicación móvil y plataforma web. Esto permite a los clientes acceder a sus cuentas, realizar distintas operaciones y gestionar sus finanzas desde cualquier lugar y en cualquier momento.

2. Cuenta bancaria.

La banca online ofrece cuentas corrientes y de ahorro que habilita a los usuarios para poder administrar de manera sencilla a través de su plataforma. Estas cuentas incluyen transferencias gratuitas en euros dentro de la Eurozona, como así también la facilidad de realizar pagos y retiros en cajeros automáticos.

3. Tarjetas financieras.

N26 ofrece tarjetas de débito físicas y virtuales a sus clientes para que las puedan utilizar comprando tanto en tiendas físicas como online, y también para retiros en efectivo desde cajeros automáticos.

4. Funcionalidades.

El banco lanza constantemente al mercado innovaciones de sus servicios, como la categorización automática de gestos, alertas de transacciones en tiempo real y capacidad de determinar objetivos de ahorros personalizados.

5. Modelo freemium.

N26 implementa el modelo freemium para ofrecer una versión gratuita de su servicio con las funcionalidades básicas. Pero al mismo tiempo brinda planes de suscripción premium con ventajas adicionales, como seguros de viaje, asesoramiento financiero y retiros de efectivo gratuitos en monedas extranjeras.

6. Comisiones y cargos.

Si bien la cuenta básica es gratuita, N26 obtiene ingresos a partir de las comisiones que incluyen ciertos servicios, como los retiros en efectivo en monedas extranjeras y las transferencias internacionales. Esto permite a las comisiones premium generar ingresos importantes.

7. Colaboraciones y socios.

Por otra parte, N26 incorporar socios financieros y fintech proporciona servicios complementarios a través de su plataforma digital, recalcando la necesidad de ejecutar inversiones, seguros y demás servicios financieros.

8. Expansión internacional.

Como apuntamos al principio, N26 se ha propuesto como objetivo expandirse internacionalmente, lo que le ha facilitado conseguir una base de clientes diversos y redituables. Esta iniciativa le aporta mayor visibilidad en países como España y el resto de la Unión Europea, así como en países como Islandia, Noruega y Suiza.

En palabras finales, el caso N26 pone de manifiesto el gran poder de la innovación para ofrecer un mejor servicio bancario y financiero, que se adapte a las necesidades de los usuarios acostumbrados a realizar todas sus operaciones y transacciones financieras de manera online. Con el paso del tiempo esta tendencia a manejar cuentas virtuales y dinero electrónico de las personas se convertirá más en la norma que ir a los bancos físicos y perder el tiempo en una fila hasta que te atiendan. N26 ha entendido que la experiencia del usuario es la clave para desarrollar un mejor servicio, ya sea gratuito o premium, según las necesidades y posibilidades del cliente.

Caso N26: Reducción de costos operativos con banca móvil (wearedrew.co)

Deducciones en la declaración de renta de personas naturales: esto es lo que debes saber

 

Aquí hablaremos sobre...

Deducción por dependientes en la declaración de renta

Deducción por intereses por crédito de vivienda en la declaración de renta

Deducción de los intereses en préstamos educativos en la declaración de renta

Deducción de impuestos pagados en la declaración de renta

Así como las rentas exentas, las personas naturales también podrán incluir dentro de su declaración de renta algunas deducciones previstas en la normativa fiscal, siempre que las mismas cumplan los requisitos exigidos por la ley.

Aquí te contamos todo lo que necesitas saber sobre estas deducciones.

El artículo 107 del ET establece que en el cálculo del impuesto sobre la renta pueden deducirse las expensas realizadas para llevar a cabo cualquier actividad productora de renta, siempre y cuando tengan relación de causalidad con ella.

Ante la inquietud de si las deducciones generan impacto tributario o costo fiscal para el Estado, conforme a la disposición normativa señalada, mediante el Concepto 0228 de marzo 2 de 2018 la Dian aclaró la diferencia entre minoraciones estructurales y beneficios tributarios: a través de los beneficios tributarios se busca incentivar a determinados sujetos o actividades económicas con fines extrafiscales, mientras que con las minoraciones estructurales se busca hacer efectivo el principio de equidad.

En el caso del impuesto sobre la renta, según lo manifestado por la Dian en el Concepto 056875 de septiembre 9 de 2013, las minoraciones estructurales se detraen de los ingresos obtenidos por el contribuyente, y pueden ser ingresos no constitutivos de renta, costos o deducciones, entre otros conceptos.

Para la Dian, las expensas a las que hace alusión el artículo 107 del ET son minoraciones, pues buscan fijar la capacidad contributiva del sujeto pasivo sin favorecer a cierto tipo de contribuyente o actividad económica. En otras palabras, lo que se pretende con la deducción de las expensas necesarias es hacer efectivo el principio de equidad en el pago del impuesto de renta sin generar beneficios y, por tanto, sin suscitar costo alguno para el Estado.

A continuación, se mencionan algunas de las deducciones especiales que pueden ser imputadas en la declaración de renta de personas naturales.

Deducción por dependientes en la declaración de renta.

Esta deducción se encuentra estipulada en el artículo 387 del ET. Dicho artículo establece que el contribuyente puede deducir mensualmente hasta el 10 % de sus ingresos brutos por concepto de dependientes, sin exceder las 32 UVT mensuales, es decir, 384 UVT anuales (equivalentes a $14.594.000 por el año gravable 2022).

Deducción por dependientes solo aplica a rentas de trabajo.

De acuerdo con el artículo 1.2.1.20.3 del DUT 1625 de 2016, sustituido por el artículo 8 del Decreto 1435 de 2020, la deducción por dependientes a la que se refiere el artículo 387 del ET solo es aplicable a los ingresos provenientes de rentas de trabajo. Pese a ello, es preciso tener en cuenta que dicha deducción también procederá para los trabajadores independientes que no opten por imputar el 25 % de renta exenta y, por tanto, tributen en la sección del formulario 210 para rentas por honorarios y compensaciones por servicios personales sujetos a costos y gastos.

Así pues, tanto trabajadores vinculados mediante contrato laboral como trabajadores independientes (vinculados por contratos de prestación de servicios) tienen derecho a imputar la deducción de dependientes en su declaración de renta, ya sea que tributen en la sección de rentas de trabajo de la cédula general o, por el contrario, en la sección de rentas por honorarios. Es preciso aclarar que dicha deducción solo procederá para la cédula general (en las dos secciones ya mencionadas). De esta manera, no será aplicable a la cédula de pensiones ni a la de dividendos y participaciones.

Deducción por intereses por crédito de vivienda en la declaración de renta.

Antes de abordar este tema, es preciso indicar que el artículo 119 del ET establece que una persona natural puede deducirse en el cálculo del impuesto sobre la renta los intereses pagados con motivo de un crédito para la adquisición de vivienda. Esto aplica pese a que dicho pago no tiene relación de causalidad con la actividad productora de renta. A propósito de lo señalado en el inciso segundo del artículo en mención y en el ítem 92 de la tabla contenida en el artículo 868-1 del ET, el valor máximo por deducir corresponde a 1.200 UVT (equivalentes a $45.605.000 por el año gravable 2022).

De acuerdo con lo expuesto, debe interpretarse que el valor por deducir contemplado en el artículo 119 del ET corresponde a los intereses pagados en uno o varios préstamos, pero relacionados con una sola vivienda, siempre y cuando esta sea habitada por el mismo contribuyente.

Deducción de los intereses en préstamos educativos en la declaración de renta.

Los contribuyentes que posean préstamos educativos con el Icetex podrán tratar como deducción los intereses pagados sobre estos. No obstante, la deducción no podrá exceder anualmente las 100 UVT ($3.800.000 en 2022; ver el artículo 119 del ET, modificado por el artículo 89 de la Ley 2010 de 2019).

Deducción de impuestos pagados en la declaración de renta.

En virtud de la versión del artículo 115 del ET hasta la modificación realizada por el artículo 86 de la Ley 2010 de 2019 (antes de los cambios efectuados por la Ley 2277 de 2022), el contribuyente podrá deducirse el 100 % de los impuestos nacionales, tasas y contribuciones efectivamente pagados durante el año gravable y que además guarden relación de causalidad con la actividad económica desarrollada por el contribuyente (a excepción del impuesto de renta, patrimonio y normalización tributaria).

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